对于CAPM和有效市场理论的缺陷或者说不足的补充有那些??
除了多因子模型和行为金融学的BAPM
(论文开题了,急啊,而且现在又在实习,大家帮帮忙啊)
[此贴子已经被作者于2006-2-15 13:14:52编辑过]
请注明：姓名-公司-职位
以便审核进群资格，未注明则拒绝
5555555,拜托大家啦,有知道的就回个帖子吧
Maybe you can refer to Chapter 3, "Risk, return and market efficiency" in William Meggison's book "Theory of corporate finance".He introduced development, early empirical test and theoretical extensions of CAPM.
Roll critique, CAPM的markt portfolio 的proxy 问题， 拒绝CAPM不代表，CAPM模型不成立，只能说proxy不是 ex-post efficient。
CAPM 的risk premium 应该分正负讨论，不然常常得到CAPM无效的结论等等。
扫码加好友，拉您进群
全部版块
我的主页
收藏
